Il Commercialista in Rete: Credito documentario

Crediti Documentari.

L’art. 2 della normativa UCP 600 ICC che disciplina le operazioni di credito documentario, ci segnala che "Complying presentation means a presentation that is in accordance with the terms and conditions of the credit, the applicable provisions of these rules and international standard banking practice." Pertanto i documenti da presentare in utilizzo di un credito documentario devono essere preparati nel rispetto: 
 
 
<ul>
<li>delle condizioni del credito</li>
<li>delle disposizioni previste dalle UCP 600 ICC</li>
<li>e della prassi bancaria internazionale uniforme,</li>
</ul>
 
seguendo la relativa gerarchia. 
 
I principi di indipendenza del credito, rispetto al contratto sottostante, richiamati in riferimento agli artt. 4 (Credits v. Contracts), 5 (Documents v. Goods, Services or Performance), 14 (Standard for Examination of Documents) e 34 (Disclaimer on Effectiveness of Documents) UCP 600 ICC, trovano un limite nella c.d. “fraud exception”. 
 
I compratori, nella misura in cui possono provare che il venditore non ha diritto al pagamento per aver tenuto un comportamento fraudolento, possono far valere le loro ragioni. La disciplina delle problematiche relative alle “fraud exception” non è contemplata nelle UCP 600 ICC, ma nell’ambito della “local law”. In Italia, può essere invocata l’eccezione di frode o di dolo quando si ha una prova certa e incontestabile. La prova deve essere: 
 
 
<ul>
<li>liquida,</li>
<li>oggettiva</li>
<li>e documentabile.</li>
</ul>
 
Il cliente/debitore potrà pertanto ottenere il blocco del pagamento rivolgendosi all’autorità giudiziaria competente per l’emanazione di un provvedimento d’urgenza ai sensi dell’ art. 700 del Cpc.

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Credito documentario confermato, quando è utilizzabile?

Domanda 
Avremmo necessità di avere conferma dei punti che riportiamo più sotto, relativi ad un credito documentario emesso a nostro favore: quanto tempo passa, normalmente, da quando diamo i documenti alla nostra banca fino all'avvenuto pagamento? E se la banca emittente dovesse riscontrare irregolarità in quanto tempo lo veniamo a sapere? Con riferimento alla clausola di assicurazione merce praticamente ci è richiesto, inoltre, di consegnare un documento di assicurazione al portatore con pagamento nel Paese del compratore/ordinante il credito, che copra il prodotto da magazzino a magazzino (110% del valore), con indicato un agente nel Paese importatore. È usuale fare questo tipo di assicurazione? 
 
Risposta 
Con riferimento alle domande poste dal lettore facciamo presente che occorre valutare se il credito documentario in questione risulta essere confermato dalla Vostra banca oppure no. Se risulta essere confermato, come pare di comprendere dal tenore del quesito, allora sarà reso utilizzabile presso la vostra banca. 
 
In tal caso le risposte sono le seguenti: 
 
1. Dalla presentazione dei documenti alla banca su cui il credito è reso utilizzabile trascorrono un massimo di 5 giorni lavorativi successivi alla data di presentazione, per il loro esame dopo di che, se conformi, la banca provvede ad eseguire il pagamento a vista oppure, nel caso sia previsto un pagamento differito, ad impegnarsi a pagare alla scadenza. 
 
2. Se la banca emittente dovesse riscontrare irregolarità dovrà comunicarle alla banca italiana entro cinque giorni lavorativi successivi alla data di ricevimento dei documenti speditogli dalla banca italiana su cui il credito era reso utilizzabile. 
 
3. È usuale quanto prescritto in quanto il rischio perdita o danni alla merce è a carico del compratore se, come ci pare di evincere dal quesito, il termine di consegna della merce è un CIF (Cost Insurance Freight) o un CIP - Cost Insurance Paid to ...., secondo gli Incoterms® 2010. 
 
 
Fonte: IPSOA

Credito documentario confermato, quando è utilizzabile?

Domanda Avremmo necessità di avere conferma dei punti che riportiamo più sotto, relativi ad un credito documentario emesso a nostro favore...

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I termini del credito documentario.

Credito documentario Su ordine e precise disposizioni del compratore importatore (ordinante) una banca assume l'impegno inderogabile (salvo diverso accordo delle parti) di pagare al venditore esportatore (beneficiario) una certa somma, contro presentazione conforme, entro il termine di validità del credito, di un insieme di documenti richiesti dall'ordinante e concordati di norma con il beneficiario. Banca emittente (issuing bank) È la banca che, su incarico dell'ordinante, emette il credito documentario a favore del venditore/beneficiario impegnandosi ad eseguire una prestazione che riguarderà il pagamento, l'accettazione o la negoziazione. Tale banca è irrevocabilmente impegnata a onorare le prestazioni conformi effettuate alla stessa o alla banca designata. Banca avvisante (advising bank) È la banca su cui viene appoggiata l'apertura di credito documentario. La banca avvisante, dopo aver verificato l'autenticità del credito, lo notifica semplicemente al beneficiario oppure, se richiesta, aggiunge alla notifica la sua conferma. Tale banca assicura l’autenticità del credito, ma non assume alcun altro impegno (salvo che sia anche banca confermante). Banca designata (nominated bank) È la banca autorizzata dal credito ad effettuare la prestazione, secondo le modalità indicate dalla banca emittente, ma non è obbligata a onorare la prestazione (salvo che sia anche banca confermante). Banca confermante (confirming bank) È la banca che, su richiesta della banca emittente, aggiunge il proprio impegno inderogabile ad effettuare la prestazione, in aggiunta a quello originario della banca emittente. La banca confermante ha la facoltà, ma non l'obbligo, di accettare l'incarico. Banca rimborsante (reimbursement bank) È la banca che provvederà, su istruzioni della banca emittente, a rimborsare la banca che effettua la prestazione. Beneficiario Colui a favore del quale è aperto il credito documentario (di norma il venditore). Credito rotativo Per ”revolving credit“ si intende una singola lettera di credito che copre spedizioni multiple di merceologie omogenee frazionate nel tempo. Si tratta di un credito ripristinabile, che viene emesso in presenza di una transazione commerciale distribuita su un lungo periodo, tra il medesimo esportatore e importatore. Questo tipo di L/C si caratterizza per il ripristino dell’importo originario del credito ogni volta che viene utilizzato. Le parti evitano, così, l’apertura di un credito documentario per ogni spedizione, con evidenti vantaggi in termini di costi e tempi. Credito confermato Per credito confermato s’intende il credito documentario assistito dall’impegno inderogabile assunto dalla banca confermante, che si aggiunge a quello della banca emittente, di onorare e negoziare una prestazione conforme. Con la conferma, l’esportatore neutralizza il rischio paese e il rischio banca, ben potendo affidarsi alla solvibilità, alla conoscenza e alla professionalità della propria banca nazionale o di una primaria banca estera. Credito trasferibile Se un credito è trasferibile il venditore (primo beneficiario) ha la facoltà di chiedere alla banca designata di rendere utilizzabile la garanzia, in tutto o in parte, a uno o più soggetti terzi (secondo/i beneficiario/i). Il ricorso a questo tipo di strumento si realizza in presenza di sub-forniture, ovvero nel caso in cui il beneficiario si rivolga a terzi per approvvigionarsi delle merci oggetto dell’esportazione. Il credito oggetto della prima transazione (credito trasferibile) permette di regolare/finanziare la seconda transazione (credito trasferito), che è strumentale alla prima. Le parti coinvolte nel trasferimento del credito sono: l’ordinante (importatore), il primo beneficiario (intermediario) e il secondo beneficiario (esportatore). Guarantee of letter of credit Documento con cui l’importatore si impegna, nei confronti della banca emittente, a fornire i fondi per i pagamenti che saranno effettuati a fronte degli utilizzi. Modifica di un credito documentario Modificare un credito documentario vuol dire cambiare uno o più termini previsti dalla garanzia, a causa dell’impossibilità del compratore e/o del venditore di rispettare le condizioni originarie fissate nell’accordo commerciale e riflesse nello strumento di pagamento. Norme ed usi uniformi ICC sui crediti documentari Raccolta di norme della Camera di Commercio Internazionale (ICC) tese ad uniformare e regolare la materia dei crediti documentari a livello internazionale (Pubblicazione NUU 600/07). Ordinante L'importatore chiede alla propria banca l'apertura del credito a favore del fornitore. Generalmente in questa fase l'istituto bancario richiede la sottoscrizione di un modulo che riporta i termini e le condizioni dell'operazione, secondo gli accordi contrattuali stipulati fra le parti. Per impegnarsi direttamente nei confronti del beneficiario la banca chiederà all'ordinante di costituire un deposito in denaro o titoli a garanzia dell'operazione oppure, se richiesta, vaglierà l'opportunità della concessione di un finanziamento. Espletate tutte le formalità la banca provvede all'emissione dello strumento per l'apertura di credito e alla sua trasmissione ad una banca che si trova nel Paese del venditore per la successiva notifica al beneficiario. Riserve Le riserve bancarie di fatto impediscono nella maggior parte dei casi il corretto utilizzo del credito documentario. La consegna dei documenti alla banca, che deve essere preceduta da un controllo rigoroso della loro rispondenza formale alle disposizioni, va fatta nei termini di validità del credito, richiedendo su una copia della lettera di trasmissione un timbro di protocollo che attesti data ed ora nella quale i documenti sono stati consegnati. Ogni banca ha massimo cinque giorni lavorativi, successivi al giorno di presentazione, per controllare e stabilire se una presentazione è conforme. Silent confirmation Con il termine silent confirmation si intende la conferma di una lettera di credito da parte di un istituto bancario o finanziario esterno al credito - di solito si tratta di un forfaiter - in assenza di specifica richiesta/autorizzazione della banca emittente. Ricorrendo a tale strumento, il venditore si garantisce contro il rischio insolvenza banca emittente e il rischio Paese, che vengono trasferiti direttamente al forfaiter con cui ha stipulato il contratto di silent confirmation. La silent confirmation potrebbe, inoltre, anche coprire il rischio di contestazione sui documenti per riserve pretestuose sollevate dalla banca emittente. Stand by letter of credit La stand-by letter of credit è un impegno della banca emittente nei confronti del beneficiario a onorare la sua eventuale richiesta di rimborso Questo strumento riassume le caratteristiche del credito documentario e della lettera di garanzia: per tale ragione è prevista e regolata dalle Norme ed Usi uniformi relativi ai crediti documentari. Rispetto al credito documentario, la stand-by letter of credit è uno strumento più snello: il pagamento della fornitura viene effettuato al di fuori della stessa stand-by letter (analogamente a quanto avviene per la lettera di garanzia), normalmente a mezzo di bonifico bancario. Star del credere Lo star del credere è rappresentata da una garanzia unilaterale di pagamento, vale dire un contratto (extra credito documentario) con cui un soggetto, di solito una banca, si assume l’impegno a coprire il rischio insolvenza banca emittente e rischio paese. A differenza della silent confirmation, la banca che emette la garanzia sotto forma di star del credere, sarà la stessa banca designata che compare nella lettera di credito. Dopo aver attentamente valutato lo "standing" della banca emittente e la situazione del paese in cui essa opera, la banca designata - proponendo al venditore lo star del credere - diventa di fatto la banca confermante seppur extra credito documentario. Ricorrendo a tale strumento il beneficiario è garantito non solo contro il rischio insolvenza banca emittente e rischio paese, ma anche contro il rischio tecnico del controllo documentale. La banca designata con il contratto dello star del credere si assume, infatti, anche il rischio della verifica dei documenti, in quanto pagherà il beneficiario a presentazione di documenti conformi.

I termini del credito documentario.

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Credito documentario. Crediti documentari con pagamento differito o per accettazione?

Domanda Al momento abbiamo in essere due crediti documentari entrambi confermati da banche italiane. Il primo è stato emesso da una banca marocchina ed è utilizzabile "per pagamento differito" a 90 giorni dalla data della Polizza di carico, il secondo è stato emesso da una banca australiana ed è utilizzabile "per accettazione", e prevede che la tratta (draft) sia spiccata sulla banca confermante e sia pagabile a 90 giorni dalla data della Polizza di carico. In considerazione che, in pratica, entrambi i due crediti prevedono che il pagamento maturi a 90 giorni dalla data della Polizza di carico, quali sono le differenze tra le due modalità di utilizzo? Risposta A condizione che i documenti presentati dal beneficiario del credito siano conformi ai termini ed alle condizioni dello stesso, le differenze tra le due modalità di utilizzo, vale a dire per pagamento differito o per accettazione, sono le seguenti: - in un credito utilizzabile per pagamento differito, la banca emittente o, se prevista, la banca confermante, si impegna ad onorare il credito, corrispondendo l'importo previsto allo scadere del termine indicato, vale a dire, nel Vostro caso, allo scadere del periodo di 90 giorni a decorrere dalla data della Polizza di carico; - un credito utilizzabile per accettazione, prevede l'impegno della banca emittente o, se prevista, della banca confermante, ad apporre la propria firma di accettazione sulla tratta spiccata dal beneficiario se sé stessa (banca emittente o, a seconda dei casi, banca confermante) e, successivamente, a pagarla nei termini in essa indicati (che dovranno corrispondere con quanto indicato nel credito), vale a dire, a vista o ad una certa data/scadenza. Non è un caso, comunque, che il credito documentario in cui è previsto l'utilizzo per accettazione sia stato emesso da una banca con sede d'affari in un paese anglosassone (Australia). I Paesi appartenenti al sistema giuridico di Common Law, proprio per le radici in cui affonda tale sistema, sono soliti richiedere che l'utilizzo di un credito documentario avvenga con la presentazione di una "draft" spiccata dal beneficiario sulla banca emittente o, nel caso di conferma, sulla banca confermante, in quanto hanno la necessità di manifestare in modo esplicito la propria accettazione dei documenti presentati ad utilizzo del credito documentario, cioè, con l'apposizione di una loro firma per accettazione dei documenti presentati per poi pagare l'importo a scadenza. Conseguenza di ciò è che tra i documenti da presentare ad utilizzo del credito utilizzabile per accettazione, dovrà essere inserita anche la Draft (tratta) spiccata da Voi, con l'indicazione di essere pagabile a 90 giorni dalla data della Polizza di carico. Anche questo documento dovrà, come gli altri richiesti, rispettare le condizioni ed i termini del credito, al fine di essere giudicato conforme. In sunto, salvo la possibilità di effettuare operazioni di sconto, l'importo di entrambi i crediti documentari emessi in Vostro favore, in caso di presentazione conforme dei documenti, vi verrà corrisposto, comunque, a 90 giorni a partire dalla data della Polizza di carico. Fonte: IPSOA

Credito documentario. Crediti documentari con pagamento differito o per accettazione?

Domanda Al momento abbiamo in essere due crediti documentari entrambi confermati da banche italiane. Il primo è stato emesso da una banca ma...

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